Simulacion de Estrategias — Fees Nuevos (Mar 30+ 2026)
Bankroll inicial: $1,000 · 128,736 ventanas · Datos historicos Ene 2025 - Mar 2026 · Fee regime: rate=0.072, exp=1 (max ~1.80%)
Estrategias Simuladas
- Martingala Taker (max 10): Dobla tras perder, max 10 rondas, base $5, taker
- Martingala Maker (max 10): Dobla tras perder, max 10 rondas, base $5, maker
- Martingala Maker (max 6): Dobla tras perder, max 6 rondas, base $5, maker
- Mart+SL10% Maker: Martingala maker, stop-loss si apuesta > 10% del bankroll, pausa 24v (32 stops)
- Mart+SL20% Maker: Martingala maker, stop-loss si apuesta > 20% del bankroll, pausa 24v (20 stops)
- Mart+SL5% Taker: Martingala taker, stop-loss si apuesta > 5% del bankroll, pausa 24v (4923 stops)
- Anti-Martingala Taker (max 5): Dobla tras ganar, cashout tras 5 wins, base $5, taker
- Anti-Martingala Maker (max 5): Dobla tras ganar, cashout tras 5 wins, base $5, maker
- Flat Taker (Up): Apuesta plana $5 siempre a Up
- Flat Maker (Up): Apuesta plana $5 siempre a Up como maker
- Low Vol → Up Taker (P10): Apuesta Up cuando vol rolling < P10, $5, taker
- Low Vol → Up Maker (P10): Apuesta Up cuando vol rolling < P10, $5, maker
- Low Vol → Up Maker (P25): Apuesta Up cuando vol rolling < P25, $5, maker
- Kelly Horario Taker: Kelly 1/4 basado en edge por hora (train/test split), taker
- Kelly Horario Maker: Kelly 1/4 basado en edge por hora (train/test split), maker
Tabla Comparativa
| Estrategia | Apuestas | Win Rate | P&L | Bankroll Final | Max Drawdown | Fees Pagados | Rebates |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Martingala Taker (max 10) | 128,736 | 50.1% | $86,309.14 | $87,309.14 | 42.4% | $51,970.86 | $0.00 |
| Martingala Maker (max 10) | 128,736 | 50.1% | $148,674.17 | $149,674.17 | 36.3% | $0.00 | $10,394.17 |
| Martingala Maker (max 6) | 128,736 | 50.1% | $52,109.57 | $53,109.57 | 42.2% | $0.00 | $6,889.57 |
| Mart+SL10% Maker | 127,936 | 50.1% | $134,572.31 | $135,572.31 | 35.2% | $0.00 | $10,132.31 |
| Mart+SL20% Maker | 128,236 | 50.1% | $130,331.48 | $131,331.48 | 49.9% | $0.00 | $10,221.48 |
| Mart+SL5% Taker | 5,662 | 49.5% | $-902.28 | $97.72 | 91.1% | $872.28 | $0.00 |
| Anti-Martingala Taker (max 5) | 1,224 | 50.2% | $-996.12 | $3.88 | 99.6% | $276.12 | $0.00 |
| Anti-Martingala Maker (max 5) | 1,427 | 50.4% | $-995.88 | $4.12 | 99.7% | $0.00 | $64.12 |
| Flat Taker (Up) | 13,420 | 50.2% | $-997.80 | $2.20 | 99.8% | $1,207.80 | $0.00 |
| Flat Maker (Up) | 128,736 | 50.1% | $3,477.25 | $4,477.25 | 38.3% | $0.00 | $2,317.25 |
| Low Vol → Up Taker (P10) | 12,874 | 50.9% | $41.34 | $1,041.34 | 51.5% | $1,158.66 | $0.00 |
| Low Vol → Up Maker (P10) | 12,874 | 50.9% | $1,431.73 | $2,431.73 | 27.7% | $0.00 | $231.73 |
| Low Vol → Up Maker (P25) | 32,184 | 50.5% | $2,079.31 | $3,079.31 | 41.0% | $0.00 | $579.31 |
| Kelly Horario Taker | 2,688 | 50.8% | $-71.56 | $928.44 | 19.1% | $283.86 | $0.00 |
| Kelly Horario Maker | 9,278 | 50.5% | $736.10 | $1,736.10 | 20.5% | $0.00 | $226.42 |
Evolucion del Bankroll
Todas las estrategias arrancando con $1,000, ventana por ventana sobre los mercados historicos. Fees nuevos (rate=0.072, exp=1).
Martingala: Taker vs Maker
Comparacion directa: misma estrategia, distinto rol. La diferencia es el fee (~1.80% max) vs el rebate.
Martingala con Stop-Loss
Cuando la proxima apuesta supera X% del bankroll, para la cadena y descansa 24 ventanas (2 horas). Acepta la perdida chica en vez de arriesgar la ruina.
El stop-loss limita el drawdown maximo a costa de aceptar perdidas parciales mas frecuentes. Compara el max drawdown en la tabla.
Monte Carlo: Probabilidad de Ruina (Martingala)
500 simulaciones de 500 ventanas cada una (segmentos aleatorios de la data real). ¿Cuantas veces te arruinas?
2.0%
Ruina Taker
0.0%
Ruina Maker
$1,060
Media Final Taker
$1,316
Media Final Maker
$852
Mediana Taker
$1,607
Mediana Maker
Incluso como maker con 0 fees y rebate, la Martingala tiene una probabilidad de ruina significativa en solo 500 ventanas (~42 horas de mercado).
Estrategia de Baja Volatilidad
Apostar Up solo cuando la volatilidad rolling 1h esta en el percentil mas bajo (P10 y P25). La logica: baja volatilidad -> precio flat -> Up gana por la regla >=.
Kelly Horario (Train/Test Split)
Calibra el edge por hora UTC en la primera mitad de la data y apuesta con Kelly fraccional (1/4) en la segunda mitad. Test out-of-sample real.
Conclusiones
1. La Martingala como taker es una trampa. Con los fees nuevos (rate=0.072, exp=1, max ~1.80% a precio $0.50), la erosion del bankroll es aun mas rapida. Los fees compuestos garantizan perdida.
2. La Martingala como maker es marginalmente mejor gracias al 0-fee + rebate, pero la ruina sigue siendo probable. El rebate no compensa el riesgo exponencial.
3. El stop-loss al 10% es el mejor compromiso: reduce el drawdown con minimo impacto en P&L. Recomendado sobre la Martingala pura.
4. La Anti-Martingala limita perdidas pero tampoco genera alpha. Cada ronda pierde la apuesta base, y las rachas ganadoras no compensan a largo plazo.
5. La estrategia de baja volatilidad tiene fundamento teorico (el empate >= favorece Up en mercados flat), pero el edge es minusculo y los fees lo neutralizan como taker. Como maker podria ser ligeramente positivo.
6. El Kelly horario no funciona out-of-sample. Los patrones temporales del training set no se replican en el test set — son ruido estadistico, no senales.
7. Ninguna estrategia de taker es rentable a largo plazo. Los fees nuevos garantizan expected value negativo en un mercado ~50/50. Para ganar hay que ser maker.
2. La Martingala como maker es marginalmente mejor gracias al 0-fee + rebate, pero la ruina sigue siendo probable. El rebate no compensa el riesgo exponencial.
3. El stop-loss al 10% es el mejor compromiso: reduce el drawdown con minimo impacto en P&L. Recomendado sobre la Martingala pura.
4. La Anti-Martingala limita perdidas pero tampoco genera alpha. Cada ronda pierde la apuesta base, y las rachas ganadoras no compensan a largo plazo.
5. La estrategia de baja volatilidad tiene fundamento teorico (el empate >= favorece Up en mercados flat), pero el edge es minusculo y los fees lo neutralizan como taker. Como maker podria ser ligeramente positivo.
6. El Kelly horario no funciona out-of-sample. Los patrones temporales del training set no se replican en el test set — son ruido estadistico, no senales.
7. Ninguna estrategia de taker es rentable a largo plazo. Los fees nuevos garantizan expected value negativo en un mercado ~50/50. Para ganar hay que ser maker.